Petrobras намерена превратить Бразилию в мировую энергетическую державу

К концу десятилетия южноамериканская страна присоединится к числу ведущих мировых производителей нефти.

Точка на горизонте, где море сливается с небом, — пилотный огонь. Это первое, что видят пассажиры вертолета, летящего к одной из новейших морских нефтяных платформ, способной превратить Бразилию в мировую энергетическую державу.

Плавучая установка для добычи нефти P-71, стоящая на якоре в 200 км от Рио-де-Жанейро, входит в число более чем 30 установок, эксплуатируемых национальной нефтяной компанией Petrobras на богатом углеводородами участке юго-восточного атлантического побережья страны.

Этот регион известен как "подсолевой", поскольку его залежи нефти (по последним подсчетам, 11,5 млрд баррелей) находятся под толстой коркой хлористого натрия, глубоко под дном океана. В течение 30 лет в первом десятилетии этого века было открыто месторождение нефти, признанное самым большим в западном полушарии.

"Были сомнения по поводу того, сможем ли мы его разработать", — говорит Хосе Феррейра Джуниор, менеджер судна P-71 на месторождении Итапу (англ. Itapu). "Ожидания оправдались, и это перевернуло страницу в истории Бразилии, выведя страну на мировую арену в качестве нефтедобытчика".

Общий объем производства этого сырья в южноамериканской стране вырос на 4% в 2022 году до 3 млн баррелей в день, причем три четверти из них будет приходиться на участки подсолевых залежей, что выведет страну на девятое место в мире по объему добычи нефти.

Рост добычи из этих огромных глубоководных запасов способствует достижению амбициозной цели правительства Бразилии: к концу десятилетия выйти на четвертое место по добыче нефти с показателем 5,4 миллиона баррелей в сутки, опередив такие страны, как Иран, Канада и Кувейт.

В центре этого процесса находится компания Petrobras стоимостью 99 миллиардов долларов. Крупнейший нефтегазовый бизнес Латинской Америки контролируется государством, но имеет внешних акционеров и листинг на фондовом рынке.

Хотя базирующаяся в Рио-де-Жанейро группа получила преимущество в добыче подсолевых ресурсов и доминирует в этой деятельности, многие месторождения она разрабатывает в консорциумах с такими международными группами, как Shell, TotalEnergies, QatarEnergy, малазийская Petronas, китайская Cnooc и др.

"В этом году мы перевыполним поставленные задачи [и] выйдем за рамки наших прогнозов", — утверждает Джоэлсон Фалькао Мендес (Joelson Falcão Mendes), директор по разведке и добыче компании Petrobras. "На ближайшие годы у нас запланированы значительные и постоянно растущие объемы производства".

Впервые обнаруженные в 2006 году и расположенные в основном в бассейне Сантос, подсолевые залежи представляли собой сложную техническую задачу. Поскольку глубина залежей под поверхностью воды достигает 7 км, включая слои горных пород и 2000 м соли, которые необходимо пробурить, разработка требует колоссальных капиталовложений.

Сегодня эти ресурсы приносят огромные доходы как в государственную казну, так и внешним инвесторам компании Petrobras, основанной 70 лет назад как Petróleo Brasileiro.

Добыча газа на подсолевых участках выросла с 41 000 баррелей в сутки в 2010 году до 2,3 миллиона в прошлом году, что позволило компании получить рекордную годовую прибыль в размере 188 миллиардов реалов (39 миллиардов долларов США) и дивиденды в размере 216 миллиардов реалов.

"Для акционеров (как контролирующих, так и миноритарных) операции по добыче газа на подсолевых участках означают действительно хорошие доходы в условиях роста добычи", — говорит Габриэль Барра, аналитик Citi. "Это, наконец, приносит свои плоды".

Хотя чистая прибыль в третьем квартале упала на две пятых до 5,5 миллиарда долларов, что было вызвано снижением цен на нефть и ослаблением доллара, Petrobras увеличила общий объем добычи нефти почти на 10% по сравнению с предыдущим годом.

Чтобы еще больше увеличить добычу, компания планирует запустить еще 11 платформ в подсолевом регионе к 2027 году.

Однако, поскольку ожидается, что добыча на месторождениях достигнет пика к 2029 году, а затем начнет падать, возникают вопросы относительно будущих стратегических шагов как для компании, так и для Бразилии.

Стремление завладеть запасами углеводородов (основных компонентов нефти и природного газа) подтверждается громкими сделками по поглощению американских супермагнатов нефтяной отрасли ExxonMobil и Chevron, заключенными в последние недели.

Тем не менее, поскольку мир стремится предотвратить катастрофическое изменение климата, сама обоснованность продолжающейся ставки Бразилии на нефть и газ была поставлена под сомнение.

По мнению критиков, это обнажает противоречие в "зеленой" программе президента Луиса Инасиу Лулы да Силвы, который обещал усилить защиту окружающей среды и обеспечить устойчивое развитие.

Подсолевые богатства были открыты во время первого пребывания левого президента у власти, и его Рабочая партия (РТ) считает это одним из своих наследий.

Хотя администрация Лулы и Petrobras пообещали поддерживать более чистые альтернативы, ископаемое топливо остается основой национальной политики.

"Мы не видим никаких противоречий", — заявил Мендес. "Будучи интегрированной энергетической компанией, мы можем использовать то, что получаем от добычи нефти и газа, для инвестиций в возобновляемые источники энергии".

Он добавил: "Нефть по-прежнему будет занимать важное место в энергетической структуре [наряду с] возобновляемыми источниками энергии. Мы хотим совместить эти процессы".

После прихода к власти Лулы компания Petrobras стала выделять больше средств из своего бюджета капитальных затрат на низкоуглеродные проекты. Но поскольку в ближайшее десятилетие прогнозируется снижение мирового спроса на сырую нефть, участники кампании утверждают, что ей следует быстрее отказаться от деятельности, загрязняющей окружающую среду.

Энрико Мароне из Greenpeace выступает против идеи о том, что "Бразилия станет последней страной, которая будет добывать и экспортировать нефть в условиях уходящей в прошлое нефтяной эры".

“Нет смысла продолжать делать ставку на ископаемые источники топлива, когда мир стремится к срочному сокращению выбросов парниковых газов”.

Petrobras утверждает, что нефть подсолевых участков дешева и относительно чиста по сравнению с другими источниками, а потому является идеальным вариантом поставок, поскольку в период энергетического перехода общество продолжает зависеть от углеводородов.

По мнению аналитиков, подсолевые скважины дают огромный эффект масштаба, что снижает удельные затраты. О масштабах операций свидетельствует P-71: плавучая установка для добычи, хранения и разгрузки нефти (FPSO), похожая на огромный корабль.

Промышленный комплекс из подъемных механизмов, трубопроводов и тяжелого оборудования длиной 316 м, на борту которого работают около 160 человек, начал работу в декабре 2022 года и способен перерабатывать 150 тысяч баррелей в сутки.

По данным Шрайнера Паркера из консалтинговой компании Rystad Energy, добыча подсолевой нефти обходится примерно в 35 долларов за баррель, что значительно ниже текущих мировых цен, составляющих около 90 долларов. По его словам, выбросы CO₂ в процессе производства вдвое ниже среднемирового показателя для барреля нефти, составляющего 18 кг/баррель.

"Сочетание низкой безубыточности и низкой интенсивности выбросов означает, что эти подсолевые баррели являются, так сказать, льготными", — говорит Паркер, чья фирма прогнозирует, что к концу десятилетия Бразилия станет пятым по величине производителем нефти.

"К 2050 году, даже по самому консервативному сценарию, нам все равно потребуется примерно половина той нефти, которую мы потребляем сегодня. В 2030-х и в 2040-х годах в Бразилии будет добываться значительное количество нефти, но вопрос в том, что дальше?".

Ответом на этот вопрос может стать новая морская граница, расположенная на участке глубоководной зоны протяженностью 2200 км вдоль северного побережья Бразилии, получившем название Экваториальной окраины.

Сторонники проекта считают, что он может стать следующим нефтяным рубежом Бразилии, и проводят сравнение с соседней Гайаной, где в настоящее время компания Exxon разрабатывает огромные запасы нефти на шельфе.

Компания Petrobras, по оценкам, располагающая 10 миллиардами добываемых баррелей, выделила на разведку Экваториальной окраины половину своего бюджета в размере 6 миллиардов долларов на ближайшие пять лет.

Недавно компания получила разрешение на бурение разведочных скважин в одном из пяти бассейнов региона, но столкнулась с препятствиями на участке, считающемся главным призом, расположенном недалеко от устья реки Амазонки.

Активисты утверждают, что участок находится в экологически уязвимой зоне, что создает опасность для дикой природы и коренного населения, проживающего поблизости. После отклонения заявки на бурение бразильское агентство по охране окружающей среды рассматривает апелляцию, поданную компанией Petrobras.

Помимо добычи нефти, компания считает, что ее опыт работы в открытом море позволяет ей стать ведущим бразильским разработчиком оффшорной ветроэнергетики. Мендес сказал, что такие проекты потенциально могут обеспечивать электроэнергией нефтяные вышки.

"Теоретически, использование морского ветра проще, чем добыча нефти на больших глубинах. Исторически сложилось так, что для этого требуется меньше технологий. Большой вопрос в том, сможем ли мы сделать это по конкурентоспособным ценам".

В соответствии с предвыборным обещанием Лулы, Petrobras также проводит стратегию диверсификации за пределами своей основной нефтегазовой отрасли, увеличивая инвестиции в такие области, как нефтепереработка, биотопливо и нефтехимия. Аналитики, однако, предупреждают, что это может привести к снижению финансовой отдачи.

Еще одной проблемой для миноритарных акционеров является возможность политического вмешательства в бизнес. Это было характерно для прошлых администраций компании, при которых Petrobras была втянута в обширный коррупционный скандал, потеряла десятки миллиардов долларов на субсидирование топлива и накопила огромные долги.

Барра из Citi отметил, что трудно оценить долгосрочный сценарий развития Petrobras из-за частых изменений в руководстве компании, поскольку главные исполнительные директора выбираются правительством страны в тот или иной период: "В среднем каждые полтора года у нас меняется генеральный директор".

По мнению Феррейры, подсолевые богатства могут открыть будущее компании.

"Я считаю, что мы инвестируем в подсолевые работы, чтобы преобразовать энергетическую систему", — сказал руководитель буровой установки P-71, глядя в Атлантический океан. "Если оглянуться назад, то Petrobras прошла путь от наземной добычи нефти к морской, затем к глубоководной. Теперь она может перейти к возобновляемым источникам энергии".

Источник: @thebugged